הדרך הנכונה לסחור חייבת לספק לכם איתותים ברורים וחד משמעיים. מצב כמו זה שתואר בפסקה הקודמת הוא מתכון בטוח לכישלון במסחר. בין שאתם מבצעים מסחר תוך-יומי (day trading)  ובין שאתם מאלה שמעדיפים עסקאות SWING, אם אתם רוצים להצליח לאורך זמן אתם חייבים שתעמוד לרשותכם אסטרטגיית מסחר המספקת איתותים ברורים וחד משמעיים. 

מעבר לכך שהיא מגדירה את השוק ומסגרת הזמן שבה אתם פועלים, אסטרטגיית מסחר חייבת לכלול תנאים ברורים לחניכת עסקה. תנאים כאלה שייקח לכם בדיוק שתי שניות לזהות ולדעת באופן חד-משמעי האם עליכם לחנוך פוזיציה או לא.

בנוסף, אסטרטגיית המסחר חייבת להגדיר באופן חד-משמעי גם את התנאים לקטיעת הפסד, את התנאים למימוש רווח ואת אופן ניהול הסיכונים.

כמובן שאסטרטגיית מסחר ברורה בעלת תוחלת רווח חיובית היא הבסיס להצלחה במסחר, אך היא לא מספיקה! עליכם לרכוש את הביטחון באפקטיביות שלה.

הביטחון הזה הוא הבסיס ל- "חוסן המנטאלי" שכולם מדברים עליו. כיצד רוכשים את הביטחון הזה? מבצעים בדיקה הכוללת מאות איתותים ואת האופן שבו הם התפתחו, רושמים את כל המידע הזה בגיליון אקסל, מבצעים ניתוחים סטטיסטיים, וכך אפשר לדעת בוודאות מה הם אחוזי ההצלחה של האסטרטגיה, מהי תוחלת הרווח שלה, מה היה רצף ההפסדים הארוך ביותר וכדומה.

כמובן שאת הניתוחים האלה ניתן לבצע רק אם אסטרטגיית המסחר שלכם מוגדרת באופן חד-משמעי (כמו שהמלצתי בפסקה הקודמת). אם האסטרטגיה היא בעצם "סט של קווים מנחים", הבדיקה שלכם לא יכולה להיות מדויקת וסביר להניח שהיא תלקה בהטיות. התוצאה הכמעט בלתי-נמנעת היא "אסטרטגיה" שבתיאוריה פועלת היטב, אבל במציאות מניבה הפסדים ותסכול.

אני מבצע מסחר תוך-יומי (day trading) על החוזה העתידי של מדד ה- DAX, ומסחר סווינג על צמדי מטבעות (FOREX) ובשניהם יישמתי את המתודולוגיה הזו.

למשל, עבור כל 

אחת משלוש האסטרטגיות שאני מפעיל במסחר התוך-יומי אני יודע בדיוק מה אחוזי ההצלחה שלה, באיזה שעות כדאי להפעיל אותה, מה הרווח הממוצע שהיא תניב לי וכדומה. אין שום מקום לניתוחים, לציפיות או להסברים. גם אם האסטרטגיה הניבה הפסד בשלוש העסקאות האחרונות ברצף (וזה מצב יחסית נדיר), אני עדיין יודע בביטחון מה הסיכויים להצלחה בטרייד הבא. איך אני יכול להיות בטוח? כי רשמתי באופן מסודר את כל האיתותים שהתקבלו במשך מאות ימי מסחר ואת האופן שבו הם התפתחו!

יותר מזה, אני יודע מהי מסגרת הזמן הטובה ביותר, מהן שעות המסחר האופטימליות, האם פרסום של הודעות כלכליות (ואיזה) מהווה עבורי בעיה או לא וכדומה.

הדברים נכונים, כמובן, גם לגבי המסחר במטבעות, רק ששם אני מפעיל יותר אסטרטגיות.

כולנו מכירים את הסיפורים על מנהלי קרנות גידור כדוגמת ג'ורג' סורוס ואחרים שקיבלו החלטות על סמך ניתוח איכותני של הסביבה המאקרו כלכלית, תחושת-בטן או עקצוץ בגב. הטכניקות האלה אולי מתאימות להם, אבל את הסוחר הפרטי הן יובילו, בוודאות, להפסדים כספיים.

על סמך היכרות עם מספר סוחרים מצליחים ועבודה עם הרבה מאוד סוחרים לא-מצליחים, הדרך היחידה שאני מכיר להצליח במסחר היא להתייחס אליו באופן מדעי-סטטיסטי. כלומר לבנות (או ללמוד) אסטרטגיה מוגדרת היטב ובאופן חד-משמעי, לאסוף סטטיסטיקה לגביה, ורק אז ליישם אותה.